具有时滞响应的择好期权定价
    点此下载全文
引用本文:张玉林,李亚琼,罗汉.具有时滞响应的择好期权定价[J].经济数学,2016,(1):42-45
摘要点击次数: 779
全文下载次数: 37
作者单位
张玉林,李亚琼,罗汉 (湖南大学 数学与计量经济学院湖南 长沙410082) 
中文摘要:假设市场是完备的,在文中使用了计价单位变换,等价鞅测度理论和无套利原理研究了股票价格具有时滞的欧式择好期权,得到了欧式择好期权的定价公式和对冲交易策略.
中文关键词:股票价格  时滞  择好期权  等价鞅测度
 
The Pricing of European Better-of Ptions with Delay Response
Abstract:Assuming that the markets are complete, we use the changes of numeraire, the theory of equivalent martingale measure and no-arbitrage property to study the pricing of European better-of options for stock prices with delay. In conclusion, we derive a closed-form representation of the option price, and hedging strategy.
keywords:stock prices, delay, better-of options, equivalent martingale measure.
查看全文   查看/发表评论   下载pdf阅读器